Quy trình lập ngân sách vốn là một hoạt động giúp một công ty tạo ra ngân sách để có được tài sản. Mua lại tài sản thường là một quá trình tốn kém, dẫn đến nhu cầu về ngân sách. Một số thành phần là cần thiết để hoàn thành quá trình này, và trong một số trường hợp, ngân sách vốn không tuân theo quy trình ngân sách truyền thống.
Lưu chuyển tiền tệ
Dòng tiền thể hiện tất cả các khoản thu mà một công ty sẽ nhận được từ việc mua lại tài sản. Trong hầu hết các trường hợp, dòng vốn thể hiện thêm tiền kiếm được thông qua hoạt động điều hành tăng lên. Dòng tiền thường được chỉ định cho mỗi năm trong một khoảng thời gian cụ thể. Ví dụ, một công ty có thể có kế hoạch năm năm để hoàn trả các chi phí liên quan đến việc mua lại tài sản. Dòng tiền trong năm năm này là một phần của ngân sách vốn.
Dòng tiền ra
Trong ngân sách vốn, dòng tiền mặt là bất kỳ chi phí nào mà một công ty phải trả cho việc mua lại tài sản. Ví dụ, giá mua, cước vận chuyển và xử lý và các chi phí tương tự là một phần của dòng tiền mặt. Đào tạo và chi phí cho việc thay đổi các cơ sở hiện tại cũng thuộc thể loại này. Một thuật ngữ khác cho dòng tiền mặt có thể là thanh toán bằng tiền mặt, trong đó làm rõ những gì thuộc danh mục này.
Mô hình ngân sách
Các doanh nghiệp có thể lựa chọn trong số một số mô hình ngân sách vốn. Chúng bao gồm thời gian hoàn vốn, tỷ lệ hoàn vốn và giá trị hiện tại ròng. Các công ty thường chọn một mô hình cho quá trình này. Thời gian hoàn vốn xác định số tháng hoặc năm cần để thu lại các khoản chi tiền mặt. Tỷ lệ hoàn vốn thể hiện lợi nhuận trung bình cho toàn bộ cuộc đời của tài sản. Giá trị hiện tại ròng giảm giá đô la tương lai kiếm được vào giá trị đồng đô la ngày nay để so sánh.
Cân nhắc
Mỗi mô hình ngân sách vốn thường trình bày một con số khác nhau. Một công ty có thể chuẩn bị ngân sách vốn bằng cách sử dụng từng mô hình, mặc dù điều này là không cần thiết. Phương pháp tốt nhất cho quy trình này là xem xét nhiều lựa chọn thay thế bằng cùng một phương pháp, chẳng hạn như thời gian hoàn vốn. Điều này cho phép một quy trình so sánh cung cấp số lượng tương tự cho tất cả các tài sản liên quan đến quy trình ngân sách. Các công ty có thể chọn bất kỳ phương pháp nào họ tin rằng cung cấp đại diện tốt nhất cho kịch bản đã cho.
