Khi một người sử dụng lao động quyết định đưa ra một kế hoạch nghỉ hưu, chẳng hạn như 401 (k) cho công nhân của mình, kế hoạch đó được quy định theo Đạo luật An ninh Nghỉ hưu của Nhân viên năm 1974. Là nhà tài trợ kế hoạch, chủ nhân được yêu cầu về mặt pháp lý để lựa chọn, theo dõi và đôi khi thay thế một menu các lựa chọn đầu tư cho những người tham gia kế hoạch. Tuy nhiên, các nhà tài trợ kế hoạch thường thiếu các kỹ năng cần thiết để thực hiện đúng nghĩa vụ này. Trong tình huống này, các quy tắc ERISA yêu cầu nhà tài trợ kế hoạch giữ lại các dịch vụ của người ủy thác.
3 (21) Vai trò và trách nhiệm của người ủy thác
Người ủy thác của ERISA 3 (21) là một cá nhân hoặc tổ chức có nghĩa vụ phải cung cấp cho tư vấn đầu tư tài trợ kế hoạch vì lợi ích tốt nhất của nhà tài trợ và người tham gia chương trình. Người ủy thác 3 (21) có thể là cố vấn đầu tư đã đăng ký, ngân hàng hoặc công ty bảo hiểm. Các ủy ban như vậy không chịu trách nhiệm pháp lý trong trường hợp một nhà tài trợ kế hoạch bị kiện bởi những người tham gia kế hoạch. Vai trò ủy thác là cung cấp lời khuyên và khuyến nghị của chuyên gia về kế hoạch nghỉ hưu. Về cơ bản, ủy thác đánh giá các khoản đầu tư để đảm bảo chúng được lựa chọn thận trọng và tổ chức tài chính cung cấp kế hoạch không thu phí vô lý. Người ủy thác 3 (21) không thực hiện quyền quyết định, có nghĩa là vai trò của người ủy thác chỉ là người cố vấn. Nhà tài trợ kế hoạch giữ quyền thay đổi các khoản đầu tư cho kế hoạch nghỉ hưu và vẫn chịu trách nhiệm pháp lý và chịu trách nhiệm pháp lý.
