Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là một đánh giá tài chính về hiệu quả của một công ty tạo ra lợi nhuận so với vốn chủ sở hữu của cổ đông. Để cải thiện lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu, bạn có thể tối ưu hóa doanh thu và chi phí hoặc thực hiện các thao tác tài chính nhất định.
Cải thiện hiệu suất doanh thu
Một cách để cải thiện lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu, hoặc ROE, là tạo ra doanh thu lớn hơn mà không cần phải có thêm vốn đầu tư. Một thông cáo báo chí tháng 3 năm 2011 của Standard Bank đã mô tả các chiến lược của công ty để cải thiện ROE bằng cách mở rộng hoạt động toàn cầu. Bằng cách nhập hoặc mở rộng ở nước ngoài, doanh nghiệp có thể xây dựng các nguồn doanh thu mới. Bán nhiều hàng hóa hơn cho khách hàng hiện tại, thu hút các phân khúc thị trường mới và đa dạng hóa hỗn hợp sản phẩm của bạn là các chiến lược tăng trưởng bổ sung có thể cải thiện doanh thu.
Kiểm soát chi phí
Để tăng cường lợi nhuận hoặc lợi nhuận, bạn phải cân bằng tăng trưởng doanh thu với quản lý chi phí. Do đó, một cách khác để tăng ROE là duy trì chi phí trong khi doanh thu tăng hoặc cắt giảm chi phí. Một công ty có thể đóng cửa các trung tâm kinh doanh không có lợi để loại bỏ chi phí không hiệu quả. Cắt giảm lực lượng lao động của bạn là một biện pháp cắt giảm chi phí phổ biến khác, mặc dù bạn phải đảm bảo rằng việc mất các vị trí này không làm giảm đóng góp doanh thu đáng kể. Giảm chi phí tiện ích là một chiến lược tiết kiệm khác.
Mua lại cổ phiếu
Một hoạt động tài chính được sử dụng để tăng ROE là mua lại cổ phiếu. Khi một công ty mua lại cổ phần từ các chủ sở hữu, nó sẽ làm giảm lượng vốn chủ sở hữu của cổ đông. Do đó, không có thay đổi đối với thu nhập ròng, ROE trên vốn chủ sở hữu tăng lên. Nếu thu nhập ròng trong năm là 1 triệu đô la và vốn chủ sở hữu của cổ đông là 5 triệu đô la, ROE là 20%. Nếu công ty mua cổ phiếu để giảm vốn chủ sở hữu xuống còn 4 triệu đô la, ROE trở thành 25%.
Rủi ro với chiến lược ROE
Những rủi ro hoặc thách thức khác nhau nên được xem xét khi cố gắng cải thiện ROE. Doanh nghiệp của bạn có thể trở nên quá mỏng nếu nó ráo riết theo đuổi các cơ sở khách hàng hoặc sản phẩm mới. Chiến thuật này có thể dẫn đến khó khăn trong thời gian dài duy trì các tiêu chuẩn sản phẩm và dịch vụ chất lượng và ổn định thu nhập. Do đó, bạn có thể ăn mòn mô hình kinh doanh, lợi nhuận và ROE theo thời gian. Mua lại cổ phiếu cải thiện ROE, nhưng nó không ảnh hưởng đến lợi nhuận. Và bạn hoặc phải sử dụng tiền mặt hoặc nhận khoản nợ mới để mua lại cổ phiếu. Động thái này là rủi ro nếu bạn không có sức khỏe tài chính tốt như một công ty.
