Một chu kỳ hoạt động bắt đầu khi một công ty chi tiền để mua các mặt hàng cho hàng tồn kho và kết thúc khi công ty nhận được tiền từ những khách hàng mua những mặt hàng tương tự. Chu kỳ hoạt động cũng được gọi là chu kỳ chuyển đổi tiền mặt, vì đó là khoảng thời gian giữa thanh toán tiền mặt và nhận tiền mặt. Nó thường được đo bằng ngày và càng ngắn thì càng tốt. Theo dõi tiến trình của một mặt hàng thông qua một công ty cho thấy cách tính chu kỳ hoạt động.
Chu trình hoạt động như thế nào
Nó giúp hình dung chu kỳ hoạt động như một chiếc đồng hồ bắt đầu chạy khi công ty nhận được một mặt hàng để tồn kho. Nó tiếp tục chạy miễn là các mặt hàng trong kho. Nếu mặt hàng được bán để lấy tiền mặt, đồng hồ dừng lại. Tuy nhiên, nếu mặt hàng được bán theo tín dụng, đồng hồ sẽ chạy cho đến khi công ty thực sự nhận được thanh toán. Thêm một cân nhắc: Các công ty thường đặt hàng tồn kho theo tín dụng, chỉ trả tiền sau khi nhận được. Điều đó làm giảm độ dài của chu kỳ.
Công thức cho chu trình
Chu kỳ hoạt động của một công ty được tạo thành từ ba yếu tố: các mặt hàng thời gian trung bình vẫn còn trong kho, được gọi là "số ngày tồn kho tồn kho" hoặc DIO; thời gian trung bình để khách hàng thanh toán hóa đơn, được gọi là "ngày bán hàng vượt trội" hoặc DSO; và thời gian trung bình mà công ty phải trả các hóa đơn của riêng mình, được gọi là "số ngày phải trả còn nợ" hoặc DPO. Công thức: Chu kỳ hoạt động (tính theo ngày) = DIO + DSO - DPO
Các yếu tố của công thức
Để tính DIO, hãy lấy giá trị trung bình của khoảng không quảng cáo của công ty trong suốt một năm, chia cho tổng số lượng mua hàng tồn kho trong năm đó, sau đó nhân với 365. Để tính DSO, hãy lấy số dư tài khoản trung bình phải thu, chia cho tổng số dư số tiền bán hàng trên tín dụng, sau đó nhân với 365. Để tính DPO, hãy lấy tổng số lượng hàng tồn kho được mua bằng tín dụng và chia cho số dư tài khoản trung bình phải trả. Điều này mang lại cho bạn doanh thu phải trả. Chia 365 cho doanh thu phải trả để có DPO.
